LA FED HA DADO LA VUELTA AL MERCADO - TASAS DE INTERES

por todos lados estamos escuchando la noticia de que la fed la reserva federal de eeuu acaba de subir las tasas un 0 75 por ciento hasta llevarla al 250 por ciento pero la duda que puedes tener es esto me afecta en algo porque lo que deciden cinco tipos en el otro lado del mundo va a influir en mi bolsillo aunque no lo creas esto te va a afectar te vamos a contar qué son las tasas de interés cómo te afectará el alza de esas tasas porque han subido y qué va a pasar en europa y el resto del mundo y algo que no te puedes perder como podrás aprovecharte de esta subida para tu beneficio vamos a comenzar por el principio contándote qué son las tasas de interés y cómo te afecta a ti diariamente casi sin darte cuenta en primer lugar tienes que saber que las tasas de interés que acaba de subir un 0 75 por ciento la reserva federal de eeuu y las que eventualmente suba el banco central de tu país son unas tasas de interés de referencia esas tasas de interés influyen sobre el resto de las tasas que hay en la economía ya que al ser de referencia y utilizarse para los préstamos a muy corto plazo entre los bancos modifican los tipos de interés que los bancos les dan a sus clientes y aquí al final de todo estás tú el aumento de las tasas de interés te pueden afectar de dos maneras dependiendo de si eres deudor del banco o si ahorras en el primero vamos a contarte lo malo si le debes dinero al banco la subida de las tasas hará que tu cuota mensual del préstamo suba al tener que pagar un mayor monto de interés sé lo que estás pensando mi hipoteca mi crédito del coche mi saldo de la tarjeta no te asustes aún ya que si has contratado esos préstamos a tasa fija la misma no sufrirá cambios y seguirás pagando lo mismo pero si tu crédito es a tasa variable entonces estas no son buenas noticias lo mismo pasa si necesitas un crédito nuevo y mismo nuestro consejo es que salgas volando a sacarlo antes que el efecto del aumento de las tasas de interés llegue a los bancos que en general se demora unos días cualquier préstamo se encarecerá en la medida en que apliquen los nuevos tipos de interés estas subidas también tienen efectos sobre otros aspectos de la economía como la inversión o el crecimiento económico ya vimos que las tasas suben el costo de los créditos y al subirlos también tienen que subir tus ingresos para seguir manteniendo el nivel de vida que tienes esto puede afectar las decisiones de las personas y las empresas en cuanto a financiarse es decir pedir prestado lo más probable es que al subir el costo de un crédito la cantidad de créditos otorgados en la economía baje y con la baja de la cantidad de crédito también baja la inversión una empresa podrá reducir cancelar o suspender hasta nuevo aviso sus planes de expansión una familia puede pensar en no pedir un préstamo para un coche y seguir con su viejo volkswagen un tiempo más eso se llama inversión y lo más probable es que baje cuando suben las tasas de interés la bajada de la inversión puede producir una reducción en el nivel de crecimiento económico ya que bajará el consumo que antes se hacía mediante los préstamos pudiendo llegar a afectar el nivel de empleo o incluso produciendo una recesión es decir tener un crecimiento negativo entonces porque la reserva federal de eeuu ha subido la tasa de interés 'quieren empobrecernos a todos en la economía siempre efectos colaterales es como cuando tomas un remedio para la tos puede calmar la tos pero te dará sueño la fed esta forzada a tomar estas decisiones por una palabra que nadie quiere oír la inflación esa palabra que en algunos países ya se había olvidado que existía pero que siempre está latente esperando para dar el zarpazo que es la inflación simplemente es la subida de los precios de los productos que compramos todos los días nos afecta y mucho ya que nuestros sueldos siempre es el mismo o en el mejor de los casos no sube al nivel de los precios de los productos entonces que haya inflación significa que todos seremos un poco más pobres diaria ahora te preguntarás pero que tiene que ver las tasas de interés con la inflación pues bastante la inflación en eeuu superó el 9% interanual la mayor subida de los últimos 40 años esta situación ha hecho que la fed cambien sus planes y ahora haya subido las tasas de interés al 2 50 por ciento actual pero eso no es todo para fin de año se espera un alza de hasta 3 75 por ciento imagínate que el tomador de una hipoteca en eeuu paga en diciembre de 2021 en promedio un interés del 3% anual a finales de este año se espera que pague cerca de un 7% anual su factura de intereses se duplicó cuál es el efecto de esto es probable que se vendan menos casas y por efecto de la famosa teoría de la oferta y la demanda el precio de las propiedades seguramente bajará esto se aplica a cualquier producto de la economía cuando la tasa de interés sube sube el costo de los créditos lo que complica la capacidad de las empresas para financiar las inversiones y afecta la capacidad de consumo de las familias a su vez las tasas altas de interés fomentan el ahorro y baja el consumo si el consumo baja los precios tienden a bajar así de lineal es la teoría económica la pregunta que seguramente sigue es siempre es así nunca falla la respuesta es que en economía 11 no siempre son dos por lo que se abren un sinnúmero de posibilidades que dependen de las distintas variables que juegan en la economía veamos qué pasó en situaciones similares en el paso no siempre las cosas terminaron bien empecemos primero por decir que las tasas de interés que manejó la fed en los últimos años no eran normales los niveles cercanos a cero no son buenos para la economía ya que si bien pueden tener un efecto muy beneficioso sobre la inversión el consumo y el crecimiento produce un efecto inflacionario no deseado tal como el que nos encontramos ahora de hecho las tasas de interés en niveles cercanos a cero fueron las más bajas de la historia en el siguiente gráfico vemos como las tasas de interés en eeuu estuvieron históricamente siempre por encima de los niveles mínimos de los últimos años miren como a finales de los 70 y principios de los 80 la tasa de interés estuvo en niveles cercanos al 15 por ciento las tasas de interés en niveles récord significaba que la fed en ese momento estaba luchando contra una inflación nunca antes vista por encima del 14% anual producida principalmente por el repentino aumento del petróleo debido a cuestiones geopolíticas en medio oriente sin embargo la economía no venía bien desde unos años antes desde la crisis del petróleo de 1973 donde la explosión de los precios del petróleo también le pegó de lleno en el precio de los combustibles lo que hizo disparar la inflación hasta niveles superiores al 12 anual el alza de los combustibles junto con las altas tasas de interés en esos momentos un 9 por ciento anual produjo una estanflación que no es otra cosa que una recesión con inflación el peor escenario económico posible pero que es una recesión una recesión es cuando hay un achicamiento de la economía donde baja la inversión baja el empleo las ventas se desploman y todos nos empobrecemos un poco más lo que se conoce de manera común como crisis económica esta recesión con altibajos duró hasta comienzos de los 80 donde la inflación comenzó a ceder pero no las tasas de interés que continuaron muy altas por encima del 8% durante una década más para ayudar a la expansión económica del país a partir de esa última crisis de inflación ésta se mantuvo a raya dentro de los niveles deseados durante 20 años este período terminó en 2021 y la inflación de eeuu se acerca rápidamente a sus mayores niveles vistos en la historia qué pasó con la tasa de desempleo en esos momentos dejando de lado el récord de 2020 producto de la pandemia de kobe 19 los picos que se ven en el gráfico se corresponden con las recesiones que ha sufrido eeuu pero estas recesiones no tienen que ver necesariamente con el nivel de tasas de interés o de inflación sino con los llamados ciclos económicos un concepto económico que dice que un país tiene una fase cíclica de crecimiento auge recesión depresión y recuperación para luego comenzar nuevamente con el crecimiento ineludible a lo largo de los años si bien no todas las recesiones son producto del alza de tasas de interés o de la inflación algunas sí tienen esas causas por lo que si el alza de las tasas de interés enfría la economía tendrán efecto también sobre el nivel de empleo pero como afectan las tasas de interés a las distintas variables económicas de tu bolsillo vamos a explicar las empecemos por cómo actúa la tasa de interés y la inflación ya hemos hablado bastante de esta interacción por lo que solo diremos que una tasa alta de inflación empuja las tasas de interés hacia arriba las tasas de interés y el nivel de empleo por otra parte se comportan distinto en determinadas circunstancias el alta de las tasas de interés puede inducir una recesión y destruir empleos esto sucede sobre todo cuando las subidas son grandes por el contrario una reducción de tasas de interés no necesariamente estimula la creación de empleo sino que tiene más que ver con el nivel de inversión si queremos ver cómo van a interactuar las tasas de interés y la tasa de empleo entonces debemos mirar a la inversión cuando la tasa de interés sube también lo hace el costo de los créditos lo que dificulta la capacidad de las empresas de llevar adelante inversiones por el contrario si se quiere fomentar las inversiones lo mejor es bajar la tasa de interés el nivel de inversión y de empleo van de la mano siempre en cuanto al ahorro la subida de las tasas de interés lo fomenta ya que los bancos te darán una mayor retribución por guardar tu dinero en ellos es importante destacar que para que eso suceda las tasas reales de interés deben ser positivas cuando es positiva a una tasa de interés supongamos que hay una tasa de inflación del por ciento anual si nuestro banco nos da una rentabilidad del 9 anual por nuestros depósitos entonces la tasa de interés real es del 2% 9% de interés menos 7 por ciento de inflación es igual a ese 2% la tasa de interés puede ser negativa también cuando el banco nos da en el mismo ejemplo una remuneración del 3 por ciento la tasa de interés entonces será negativa del 4% 3% de interés menos 7 por ciento de inflación es igual al 4% negativo la inflación el encarecimiento del crédito y el aumento del ahorro atacan juntamente al consumo ya lo hablamos si la tasa de interés sube el consumo bajará llegamos al punto más peleado cómo actúa la tasa de interés sobre el crecimiento económico no hay un gobierno que haya aplicado la misma fórmula y que haya dado dos resultados iguales lo más común entre los autores económicos es decir que un alza de la tasa de interés tiene efectos recesivos esto es disminuye el crecimiento o desarrollo de una economía ahora bien esto no significa que una baja en la tasa de interés puede significar un crecimiento económico positivo existen varios estados en el medio donde la estanflación que es una economía estancada con alta inflación es el más temido hemos visto todo lo que sucede en eeuu pero en europa que sucede podemos ver en este gráfico los tipos de interés de la zona euro en los últimos 20 años ellos fueron variando a lo largo de los primeros años de vida del euro pero desde 2014 se estancaron en un inédito 0% desde ese momento el banco central europeo no los volvió a subir hasta estos días pero la inflación tocó la puerta de europa y europa tuvo que ceder así la unión europea se alinea con eeuu en la lucha contra la inflación porque europa tardó tanto en subir los tipos de interés la realidad europea es bien distinta a la de eeuu con una economía mayormente estancada y sin un crecimiento significativo desde hace años un alza en los tipos de interés podría estropear la incipiente recuperación de la economía europea después de la pandemia por otra parte si el banco central europeo no subía los tipos corrían de que la inflación se disparase mucho más de lo que ya lo ha hecho y lleve a un indeseable escenario de estanflación seguirán subiendo las tasas de interés en europa quien sabe lo más probable es que sí aunque no hay nada seguro depende de muchas variables algunos expertos indican que el banco central europeo se ha quedado corto en la subida actual y que en poco tiempo deberá volver a tocar los tipos hacia arriba para evitar que la inflación siga subiendo muchos ven esta acción del banco central europeo como el punto de partida en una lucha contra la inflación que no tendrá cuartel tratando de evitar que se desboque cueste lo que cueste si europa tiene que sacrificar su recuperación económica en pos de bajar la inflación se cree que lo hará sin temblarle el pulso en el gráfico podemos ver como el pib esto es lo que produce europa en un año se desplomó casi un 7% por la paralización de la pandemia en 2020 en 2021 se mostró una tenue recuperación que es la que no quieren afectar desde el banco central europeo con la subida de las tasas pero no hay nada más dañino para el nivel de vida de una persona que el alza descontrolada por lo que la subida de las tasas se hizo inevitable no me digas que no te has quedado preocupado con lo que te hemos hablado hasta aquí pues está en calma que hay muchas cosas que puedes hacer para beneficiarte con la subida de las tasas de interés ya hemos hablado del efecto que tienen las tasas de interés sobre el ahorro y podremos usar eso para nuestro beneficio la primera forma de aprovecharnos de una subida de tasas es beneficiarnos del alza de los tipos de interés que sin duda llegarán a los bancos nos hemos acostumbrado a que con las tasas del banco central europeo- en 0% las remuneraciones de los depósitos a plazo u otras inversiones de renta fija sean miserables tú veías lo que el banco te daba por dejarle tu dinero y simplemente no te daban ganas de hacerlo con esta subida de tipos si bien aún se encuentran en niveles muy bajos podrás ganar un poco más de rentabilidad con los bancos pero ten cuidado es muy seguro que en los próximos meses los tipos de interés sigan al alza por lo que para aprovechar esos tipos más altos que se vienen lo que te conviene es depositar tu dinero en plazos cortos a 30 o 60 días como máximo porque si ahora contratas al 2 por un año esa será tu rentabilidad fija sin importar si dentro de unos meses ese depósito remunera un 3% en cambio si haces ese mismo depósito a dos meses a su vencimiento podrás sacar uno nuevo al 3% descartando las subidas de los tipos de interés que se vienen por qué pasa esto la subida de tasas de interés empuja hacia arriba todas las tasas de interés de una economía los bancos al encarecerse el crédito entre ellos necesitan una fuente de financiamiento alternativa y es el dinero de sus clientes por eso suben la rentabilidad de los depósitos para convencer a sus clientes de darles el dinero al subir el costo del dinero para los bancos trasladan ese costo a los préstamos otorgados que pagaran una tasa de interés más cara por ellos pero esa no es la única forma de aprovecharse de la situación como se esperan alzas futuras de los tipos de interés es un buen momento para pedir un préstamo a tasa fija ahora para mantener luego esa tasa sin cambios por el resto del crédito nada de tasas variables porque de esa manera con total seguridad tu cuota mensual del crédito subirá en los próximos meses la tasa fija siempre será igual y qué va a pasar de aquí en adelante ya hablamos que la reserva federal de eeuu espera poder llevar la tasa de interés de referencia a valores cercanos al 3 75 por ciento pero hay que tomar con pinzas esta información todo depende del nivel de la tasa de inflación en los próximos meses que no la vemos con muchas ganas de ceder y como no va a parar de crecer las subidas de tasas de interés pueden ser aún mayores lo mismo sucede con europa aunque aquí al comenzar más tarde con las subidas de las tasas puede darse un recorrido mayor llega un powel el presidente de la fed ha dejado muy claro que las tasas de interés seguirán al alza cuánto y cuándo subirán las expectativas de los mercados dicen que las tasas seguirán subiendo durante todo el 2022 y por lo menos durante el primer semestre de 2023 y que para el fin de esta tendencia al alza de tasas la misma se podría ubicar en torno al 5% la inflación no muestra signos de cambio de tendencia y la guerra en ucrania junto con las discusiones que estamos viendo entre eeuu rusia y china- producen una mayor incertidumbre los precios de las materias primas y combustibles y ya sabemos que si los combustibles suben el resto de los precios también subirá es verdad que viendo cómo se movieron las tasas de interés históricamente los niveles actuales son muy pero que muy bajos por ello hay mucho recorrido hacia arriba posible y no cabe duda de que a los bancos centrales del mundo no les temblará la mano para hacerlo en su guerra declarada contra la inflación eso sí es posible también que el alza de las tasas de interés disminuyan los pronósticos de crecimiento de todo el mundo con algunos países entrando en recesión como acaba de hacerlo eeuu esperemos que te haya gustado el vídeo si es así nos ayudaría muchísimo que nos dejas es un comentario ya que la red neuronal de google esto lo valora muchísimo y así recomienda nuestros vídeos a más gente nos dejas es tu like y actives la campanita para que te llegue una notificación cuando subamos nuestro próximo vídeo así que nos vemos en él un saludo